关于使用超募资金独资设立安徽荃优种业开发有限公司的可行性研究报告

　　一、项目简介

　　为集中有效资源加快对公司最新研发的籼型杂交水稻优质三系不育系“荃9311A”(以下称“荃9311A”)进行深度开发和品种权的维护管理，安徽荃银高科种业股份有限公司(以下简称“公司”或“荃银高科”)拟使用超募资金在安徽省合肥市成立注册资本500万元的全资子公司，公司名称暂定为“安徽荃优种业开发有限公司”(以下

　　简称“荃优公司”或“标的公司”)，全面负责“荃9311A”的配组育种开发及对其所配组成型的系列新组合进行市场化运作。

　　二、“荃9311A”的基本情况

　　“荃9311A”是公司利用品质优、抗性强、产量高的恢复系R9311(审定名：扬稻6号)，成功选育的籼型优质三系不育系。该不育系花粉败育彻底，不育性稳定，分蘖力较强，可恢复性好，配合力强，结实率高，米质优。于2011年通过由安徽省农作物品种审定委员会组织的专家技术鉴定，2012年申报植物新品种权保护，品种权申请受理公告号为CNA008115E。

　　三、开发“荃9311A”的重要意义

　　“荃9311A”是一个具有突破意义的三系不育系，它保留了扬稻6号米质好、结实率高、丰产性好、配合力强等优点，又摒弃了扬稻6号株高偏高、生育期太长等缺点，且异交性好，具有籼型杂交水稻创新材料特质，因此其开发意义重大，或将实现杂交水稻新品种的突破。

　　目前的两系杂交水稻品种的产量、米质普遍优于三系杂交水稻，

　　因此很受农民的欢迎。然而，两系杂交稻制种却存在着一定的风险。两系法制种中使用的不育系是光(温)敏核不育系，其不育性是受一定温、光条件所控制的。当日平均温度低于理想温度时，不育系的育性发生变化，种子的质量和产量就会受到影响。而三系不育系的不育性则不受温度的影响，气候的异常变化不会影响制种质量，其自然风险较小。但目前大面积推广的三系不育系，其所配组合米质、丰产性皆不如两系不育系广占63S系列、Y58S系列等组合。“荃9311A”的选育成功，有望改变这种情况。因该不育系本身米质一级，配合力好，所配组合在试种、试验中表现突出，制种产量高，极有希望选育出系列组合并大面积推广。

　　目前，公司及中国农科院作物所等分别利用“荃9311A”进行配组的杂交水稻新组合“荃优丝苗”、“荃9311A/ RC6”、“荃优822”等已进入国家或省级试验环节。其他一些科研院所、种业公司或育种人也相继与公司商谈或签订协议，引进该不育系进行配组。

　　四、项目方案

　　1、拟设立标的公司的基本情况(须经工商部门核准)

　　公司名称：安徽荃优种业开发有限公司(以工商部门核准名称为准)

　　公司注册地：安徽省合肥市;

　　注册资本：500万元;

　　经营范围：农作物新技术、新产品的开发、销售及相关技术咨询。农作物种子的研发、生产与销售。

　　股权构成及出资方式：荃银高科现金出资500万元，持有标的公司100%股份。

　　2、“荃9311A”开发权的取得

　　“荃9311A”的植物新品种权属于荃银高科，本次设立的标的公司即荃优公司为荃银高科的全资子公司，标的公司成立后，荃银高科将授权标的公司许可使用“荃9311A”的新品种权，即标的公司可以进行“荃9311A”及其配组选育新品种的市场开发。

　　3、标的公司的业务定位及运作模式

　　标的公司成立后，荃银高科选育的不育系“荃9311A”及利用“荃9311A”配组选育的新品种全部纳入标的公司开发，该不育系所有相关的科研、生产及经营则全部由标的公司负责。

　　标的公司的利润来源主要包括三个部分：一是“荃9311A”配组新品种进行自主生产经营;二是“荃9311A”不育系的开发转让，包括不育系对外提供配组育种的亲本使用以及配组通过品种审定后的品种权授权经营等;三是“荃9311A”配组选育的新品种对外转让。

　　五、项目的必要性及可行性

　　1、项目的实施，有利于对“荃9311A”进行深度开发

　　“荃9311A”由于其优良的综合性状表现，受到杂交水稻育种界的广泛肯定与认同，一些科研育种单位或种子企业已经开始对“荃9311A”进行配组选育开发。

　　设立荃优公司，集中公司相关资源对不育系“荃9311A”进行深度市场化开发，将有利于加快实现“荃9311A”的市场推广价值，同时也有利于“荃9311A”及后续品种资源的规范管理，有利于增强公司的育种科研优势。

　　2、相关业务一体化运作，有利于实现“荃9311A”的开发价值

　　成立荃优公司，将与“荃9311A”开发密切相关业务进行统一管理，拆细管理单元，明确管理目标，将有利于更好的发挥团队积极性，有利于提高公司经营绩效，有利于实现“荃9311A”的市场开发价值。

　　3、不育系“荃9311A”具备深度开发的充分条件

　　不育系“荃9311A”综合性状优良，是一个具有籼型杂交水稻创新材料特质，兼具了两系、三系不育系的优点，又克服了二者的缺点，特别是能够更好的规避两系稻制种受气候条件制约的风险，用其配组的品种或将实现杂交水稻新品种的重大突破。

　　该不育系已于2011年通过由安徽省农作物品种审定委员会组织的专家技术鉴定，2012年申报植物新品种权保护，品种权保护申请受理公告号为CNA008115E(公示中)，荃银高科享有其独立的知识产权，产权明晰，具备进一步深度开发的充分条件。

　　六、项目管理

　　1、资金来源及到位时间

　　荃银高科投资总额500万元将全部以荃银高科首次公开发行股票超募资金投资。公司将在本项目经董事会批准后，组织进行荃优公司的工商注册登记工作，并在标的公司验资账户开立后10日内完成出资。

　　2、项目管理

　　标的公司成立后，荃银高科将在公司水稻事业部科研、生产、经营人才中抽调若干人员，负责荃优公司的运营。标的公司不设董事会、监事会，分别设执行董事、监事一名。执行董事由荃银高科总经理陈金节先生兼任。标的公司的财务管理由荃银高科委派专人负责。建立目标清晰、责权利明确、考核与激励健全的运营机制。

　　七、效益分析

　　由于“荃9311A”所配组合尚处于报审或育种试验阶段，在未通过新品种审定期间，荃优公司业务仅限于不育系的开发，不会产生明显收益，因此标的公司的效益暂无法合理预计。

　　八、项目风险

　　1、品种选育风险

　　在目前的技术条件下，农作物新品种的研发只能在大田环境自然生长，经过数代的选育、试种，才能做出结论，因此品种研发的周期很长，少则两三年，有的甚至需要更长时间。虽然荃优公司将有荃银高科派出的专门科研人员的支持，但受自然条件等多方面因素的影响，其选育的品种能否在较短的期限内通过审定具有不确定性。如果“荃9311A”不能尽快配组育成新品种，将会影响标的公司经济效益的实现。

　　2、人力资源不足的风险

　　荃优公司是荃银高科新设立的全资子公司。新公司的有效运营不仅需要管理团队懂科研，更需要懂经营、善管理。随着荃银高科发展规模的逐步扩大，母公司的人力资源亦面临着紧缺状态。因此，新公司的运营还需尽快组织到足够的专业人才。

　　3、运营管理风险

　　标的公司成立后，其硬件设施、人员配置、制度建设、业务模式等都需要一个建设和完善的过程。标的公司设立后能否快速完成各方面的顺利建设，能否实现健康有序的运营、获得预期的收益等存在一定的不确定性。

　　针对以上风险，公司将进一步研究风险对策，力争将风险控制在最小范围。

　　从本项目的背景、必要性可行性分析来看，标的公司的设立将有助于“荃9311A”的进一步开发，在合理控制风险的基础上，将会有良好的开发前景。

安徽荃银高科种业股份有限公司

二○一三年十二月十一日